比特币分析中的衍生工具和现货

随着BTC市场的成熟，交易者需要越来越多的新工具来帮助他们识别即将到来的趋势。在此，市场情绪起着关键作用。提高分析质量的一种特定方法是同时查看现货市场和衍生品市场。

加密货币衍生物（加密货币）

比特币的流动性主要来自现货市场。这意味着大多数与加密货币有关的活动都涉及在交易所进行硬币的交易所。

然而，正是加密货币衍生品在过去几年BTC估值增长的历史中发挥了重要作用。在短短的一年内，BTC和ETH衍生品的流动性和营业额都大幅增加。

清算的先驱-加密货币证券交易所

到目前为止，BitMEX一直是这个市场的明确标签。直到最近，在衍生品市场上毫无疑问的孤独领导者，必须在一段时间内学会与其竞争对手共存。在市场上经营的实体的增加是由于对冲基金和大型参与者的出现。

对冲基金如何击败加密货币市场？

衍生品为交易者提供了增加或减少资产敞口的有效途径。因此，对于那些想进行大量交易的人来说，衍生工具是他们的首选工具。

2020年，比特币期权市场出现了巨大的增长。但是，这个市场在某种程度上仍然被期货合约所掩盖。这就是为什么它们是整个比特币衍生品市场的解释和参考点的原因。

这很重要，因为散户投资者在分析市场情绪时避免分析衍生工具。但是，使用数据评估现货市场和衍生品市场中的投资者情绪是同一枚硬币的两个方面。

使用现货市场指标预测比特币趋势

回顾过去，2017年12月的峰会迫在眉睫。 2017年12月和2018年1月，影响交易所的大量BTC给人留下了惊人的印象。

在2018年1月的一天中，存入了超过25万个BTC。鉴于平均每天的存款约为50,000 BTC，这是一个极其看空的迹象。

资料来源：Glassnode

由于看涨欣喜和当时缺乏可用数据，许多人忽视了这一事实。基本上，越来越多的BTC在证券交易所的存款是一个悲观的信号，因为这意味着投资者即将抛售。反之亦然：在多头正试图从空头购买大量资金的时候，从证券交易所撤出的数量正在增加。

当从证券交易所撤出相对较低的BTC值时，这可能表明买方无法吸收承担熊市活动所携带的一切。

专家指出，在情绪分析中，存款优先于提款。这意味着，当一天的存款高于平均水平时，这是一个看跌信号，即使提款量增加了类似的数量。

2019年1月，BTC终于在2018年痛苦的岁月后触底。当加密货币价格开始反弹时，数字硬币开始从交易所浮出水面。他们于2019年5月开始轮流返回。

资料来源：Glassnode

一个多月后，BTC价格达到顶峰，但证券交易所中保存的BTC数量继续上涨。据我们所知，这是熊市持续的迹象.2019年6月的峰会是六个月下跌趋势的开始。

期货市场

衍生产品有助于确定传统市场（如股票，黄金和债券）的价格波动，因为那里的流动性通常比相应的现货市场高。

但是，由于只有期货/期权BTC和ETH合约具有足够的流动性，所以它们是仅有的两种加密货币，其分析可以得出任何明显的结论。

在2019年6月至2019年12月之间，BTC经历了一系列较低的高峰和低谷，这当然证实了卖方控制了市场。

情况在2020年2月发生了变化，当时BTC升至10,500美元。在这次涨势期间，现货市场持续受到压力。另一方面，期货因支持增长的情绪而疯狂。

从12月的低点到2月的峰值，BTC上涨了65％以上，已签订的期货合约数量增加了210％。这是衍生工具的人气首次超过现货市场观察到的大幅增长。

比特币期货合约；来源：歪斜

甚至最新的BTC交易似乎也从衍生品市场获得动力。但是，分析人士认为，现在确定这一结论为时尚早。自从两周前超过10,000美元的门槛以来，BTC已经下跌了约12％。值得注意的是，BTC的存款和证券交易所的余额仍在减少。

资料来源：

同时，在BitMEX上以BTC计量的BitMEX合约价值增加。 BitMEX只接受BTC存款。

在一起更好

仅仅关注比特币期货市场的人将没有机会注意到BTC短期趋势反转的大多数迹象。但是，如果他只关注现货市场，他会注意到一些更大的价格波动信号，但会错过其他信号。

这是一个相当简单的结论。仔细观察两个细分市场有利于更广阔的市场视野，并在价格分析中获得更高的“点击率”。

因此，加密货币衍生品不仅是一种新的投资方式。这个市场的分析也对现货K线走势图的情况分析产生重大影响。